电信行业洞察2018.08.pdf

通晓尖峰新锐 助力互联攀升电信行业洞察2018年8月02前言 1中国三大电信运营商运营数据和财务数据分析 3AI引领未来：人工智能与电信运营商 13智慧城市进阶——更聪明的人和治理 17从数据审计到智慧审计——通信业内部审计帮新之路 24近期与财务报告及监管事务相关的更新 282018年上半年税务大事 34德勤中国电信行业团队主要联系方式 36办事处地址 371通晓尖峰新锐 助力互联攀升 | 前言德勤电信行业洞察是德勤中国电信行业核心服务团队针对电信行业的最新发展发布的一份期刊，本报告主要面向电信行业高级管理层和业内资深人士，分析电信行业最新动态、讨论业内最热门的话题以及探讨跟电信行业相关的最新政策法规。电信行业是一个发展速度快、变化多的行业，我们希望藉此报告帮助读者及时了解行业的最新发展情况，挖掘当中的机遇，并有效应对当中的挑战，为读者和您的企业提供独到的见解。洪廷安全国行业规划领导合伙人客户、行业与市场战略林国恩德勤中国电信行业主管合伙人 前言2通晓尖峰新锐 助力互联攀升 | 中国三大电信运营商运营数据和财务数据分析册子 / 报告标题 | 章节标题通晓尖峰新锐 助力互联攀升 | 中国三大电信运营商运营数据和财务数据分析随着电信行业竞争的不断加剧，三大运营商一方面继续在4G市场开展激烈的竞争，另一方面积极拓展固网宽带市场。截至2018年6月公布的运营数据以及2018年上半年财务数据显示，三大运营商在移动市场和宽带市场均取得了良好的成绩，实现服务收入和用户数的大幅增长。根据工信部发布数据，截至2018年6月末，三大运营商移动电话用户较年初累计净增9,229万户，总数达到15.10亿户。3G和4G用户总数达到12.56亿户，1－6月累计净增1.25亿户。其中，4G用户总数达到11.10亿户，占移动电话用户总数的73.5%，1－6月净增1.13亿户。根据工信部公布的第二季度通信行业简报，2018年上半年，电信行业实现通信服务收入6,720亿元，同比增长4.1%。其中，固定通信业务收入1,958亿元，同比增长10.0%，在电信业务收入中占29.1%。移动通信业务收入4,762亿元，同比增长1.8%，占电信业务收入的70.9%。相比2018年第一季度，2018年第二季度移动通信业务增速明显放缓，固定通信业务收入则依然保持双位数的增长，这主要是由于三大运营商相继推出并大力推广不限流量套餐以及在价格上给予用户更多优惠，导致移动数据和移动互联网业务收入增速放缓，2018年1-6月，电信行业固定数据及互联网业务收入1,055亿元，移动数据及移动互联网业务收入3,095亿元，同比增长率只有12.8%，较去年同期的同比增长率有较大幅度下滑。同时，三大运营商竞争也从4G业务扩展到宽带业务，固定数据及互联网业务收入连续两个季度均有超过7%的增长，2018年1-6月电信行业固定数据及互联网业务收入达到521亿元，预计下半年主要增长点依然在固定通信业务上。2017年11月，工信部公布5G频段，这预示着5G的发展逐步进入产业化阶段，稳步向商用迈进。2018年，三大运营商已开始在主要城市进行5G实验网，其中中国电信已在首批6地（雄安、苏州、深圳、成都、兰州、上海）开展5G现场试，预计2019年进行规模试商用，2020年正式开始商用部署，资本投资将达到万亿级。2018年6月26日，中国电信在2018上海世界移动大会上发布了《中国电信5G技术白皮书》（以下简称“白皮书”）。这是全球运营商首次发布全面阐述5G技术观点和总体策略的白皮书。中国电信从运营商自身业务发展、网络演进和用户感知的需求出发，在白皮书中完整地阐述了中国电信首创的5G“三朵云”目标网络架构。为了更明确地引导产业链和推动5G发展，白皮书提出了4G/5G协同和固移融合的5G无线网、核心网、承载网的近期和中远期发展策略。2018年5月工业和信息化部、国资委发布《关于深入推进网络提速降费加快培育经济发展新动能2018专项行动的实施意见》，提出为了进一步提升信息通信业供给能力、补齐发展短板、优化发展环境，7月1日起取消移动流量“漫游”费，移动流量平均单价年内降低30%以上。2018年7月1日起，三大运营商取消国内手机流量“漫游”费，手机用户的省内流量升级为国内流量（不含港澳台流量）。三大运营商的这一举措预计会带来套餐流量的增加及流量资费的下降；为避免取消流量漫游费对其下半年移动数据和移动互联网收入增长带来压力，三大运营商想必会采取应对的策略，一方面要整合全国套餐，加强产品和业务的创新，另一方面也要利用价格的弹性，通过各种优惠措施适度调节价格，从而增加客户的使用量，努力降低有关政策对经营业绩的影响。中国三大电信运营商运营数据和财务数据分析 3林国恩德勤中国电信行业主管合伙人4通晓尖峰新锐 助力互联攀升 | 中国三大电信运营商运营数据和财务数据分析移动市场方面，中国移动继续占有绝对领先优势，但2018年上半年中国电信的表现也非常突出。截至2018年6月，中国移动累计移动用户数为9.1亿户，累计4G用户数为6.8亿户，移动用户市场份额占据61%，但较2017年底以及2018年第一季度却有所下滑。虽然短期内中国电信和中国联通均无法撼动中国移动的领先位置，但从移动用户和4G用户的增长情况来看，中国联通和中国电信2018年6月的移动用户和4G用户的净增数均超过了中国移动，尤其是中国电信的移动用户和4G用户净增数均排名第一，这主要得益于中国电信融合业务的不断升级和创新。中国电信将融合业务升级为“4G不限量套餐+百兆光宽+4K天翼高清”，在此基础之上，中国电信不断向互联网新兴业务领域延伸，通过智慧家庭生态圈等业务与中国移动竞争。中国联通则借助一系列互联网卡实现4G用户数的稳步攀升，其中 “大王卡+冰激凌套餐”已成为中国联通发展的主要动力之一。预计2018年下半年，中国移动会对中国联通和中国电信在4G市场的竞争有所回应，使移动市场的竞争势态将进一步加剧。图1：三大运营商移动电话用户市场份额（截至2018年6月）表1：2017年6月-2018年6月户均移动互联网接入流量（DOU）变动情况（单位：G）1.551.671.791.962.252.392.692.772.633.293.413.974.2400.51.01.52.02.53.03.54.04.52017.062017.072017.082017.092017.10 2017.112017.122017.012018.022018.032018.042018.152018.0661%20%19%中国移动中国联通中国电信152017 上半年以来，国内通信行业在发生一个重要的变化：移动用户流量消费猛增，而进入2018年，随着三大运营商大力推广不限流量套餐，移动用户流量消费呈现爆发式增长。从工信部公布的数据看，2016年5月的人均月度流量消费（DOU）是0.69G，2017年5月的人均月度流量消费（DOU）是1.59G，是2016年5月的2.3倍。但从2017年6月开始到2018年6月，人均月度流量消费（DOU）从不到1.6G猛涨到2018年6月人均月度流量消费（DOU）的4.24G，是2017年5月的2.7倍，增速持续加快。移动用户流量消费迅猛增长主要得益于4G用户的快速增长，三大运营商4G移动用户的占比快速提升促进移动数据流量增速大幅提升。此外，2017年起三大运营商先后推出不限流量套餐，这一举措使得移动用户DOU快速增长。另一方面，上文提到为响应国家“提速降费”的政策，三大运营商分别采取相应措施，包括资费下调，推出流量不清零、取消流量漫游费等措施，流量资费的下调促使流量的使用量的增长。随着4G的普及和5G的到来，未来几年移动流量规模依然能够保持较高增幅。同时，随着移动流量规模的爆发式增长，运营商所面对的移动流量使用量和收益的“剪刀差”效应也愈发明显，三大运营商均需要积极探索增效、增益的产品模式及运营模式。通晓尖峰新锐 助力互联攀升 | 中国三大电信运营商运营数据和财务数据分析1039817510099134504358253134083084083183354630501001502002503003504004505002018.012018.022018.032018.042018.052018.06中国电信中国联通中国移动表2：三大运营商2018年1月-2108年6月固网宽带用户增长情况（单位：万）图2：固网宽带用户市场份额（截至2018年6月）中国移动中国联通中国电信其他35%21%38%6%3在“宽带中国”的政策引导下，2018年光缆线路长度保持较快增长。1-6月，全国新建光缆线路276万公里，光缆线路总长度达到4,024万公里，同比增长18.1%。接入网光缆、本地网中继光缆和长途光缆线路所占比重分别为65.4%、32.0%和2.6%。2018年光纤宽带网络加速建设，截止到6月份光纤端口占比达86.3%，互联网宽带接入端口达8.32亿个，同比增长12.6%。其中光纤接入（FTTH/0）端口达7.18亿个。移动通信基站达624万个，其中3G/4G基站总数达到467万个，占比达74.9%。光缆的普及以及光纤接入数量的快速增长为运营商提升服务质量及扩充服务内容打下了良好的基础，预计固网服务收入在短期内还会进一步增长。通晓尖峰新锐 助力互联攀升 | 中国三大电信运营商运营数据和财务数据分析中国移动中国联通中国电信营业收入EBITDA归母净利润03,918 1,459 656 1,491 457 59 1,930 559 136 500 1,000 1,500 2,000 2,500 3,000 3,500 4,000 4,500表3：三大运营商2018年上半年财务数据比较（单位：人民币亿元）6宽带市场方面，市场竞争持续激烈。2015年底中国移动进入宽带接入服务市场，通过「移动+固网」产品所带来的协同效应以及低价甚至免费的策略 ，在2016年10月迅速完成了有线宽带用户数对中国联通的超越，并在2017年9月份突破1亿户有线宽带用户，并对中国电信步步进逼。截至2018年6月，中国移动的有线宽带用户达到1.35亿户，较年初净增1,861万户；中国电信的有线宽带用户达到1.41亿户，较年初净增709万户；中国联通的有线宽带用户则达到7,892万户，较年初净增238万户。中国移动有线宽带用户数迅速增长，与中国电信之间的差距越来越小，以上半年增长的速度来看，或于2018年内实现超越。通晓尖峰新锐 助力互联攀升 | 中国三大电信运营商运营数据和财务数据分析7中国电信截至2018年6月，移动用户数达到2.82亿户，累计净增3,166万户，其中，4G终端用户数达2.17亿户，累计净增3,527万户。2018年1-6月，中国电信的移动用户和4G用户的净增数均超过了中国移动，并且在三家运营商中，中国电信的移动用户和4G用户净增数均排名第一，可以说中国电信在保持有线宽带用户总数上的领先优势的同时，在移动和4G用户增长方面也有了巨大的进步。根据中国电信公布的2018年度上半年业绩公告，其经营收入同比增长上升4.7%，达到1,930.29亿元，其电信服务收入同期增幅达到7.0%。归属于母公司的净利润为135.70亿元，同比增长8.1%。2018 年上半年，面对严峻的行业形势，中国电信紧抓用户空间扩展、流量红利释放以及信息化融合发展的机遇，使基础业务规模加快突破，移动用户数和宽带用户数都有可观的增长，而IDC、云等新兴业务也持续强劲增长，57355669358655256750642660255752654901002003004005006007008002018.012018.022018.032018.042018.052018.06新增4G用户新增移动用户表4：中国电信2018年1月-2018年6月移动用户增长情况（单位：万）带动了行业领先的收入增幅（剔除新收入准则影响）。当中，包括智慧家庭生态圈、DICT生态圈、物联网生态圈和互联网金融生态圈在内的智能应用生态圈成为收...